美國總統(tǒng)大選刷屏中國各大社交媒體。

此次美國大選是近幾十年以來最為中國人關注的一次，除了“懂王”所上演的各種滑稽戲以外，最主要的因素，還是因為很多中國人認為，拜登政府的對華政策會出現(xiàn)變動，比如對于半導體行業(yè)的管控。

但事情真的會按照這樣的劇本走嗎？

半導體的超然戰(zhàn)略地位

近兩年來，中美貿易戰(zhàn)涉及文化、經(jīng)濟、政策等方方面面，但是居于爭議中心的，毫無疑問是半導體產(chǎn)業(yè)。2018、2019年，連續(xù)兩年，川普政府對華為施加強硬政策限制，企圖將中國的先進半導體業(yè)務置于死地。

川普的這種過激反應，其實也在昭示半導體產(chǎn)業(yè)之于美國或者說是之于世界的重要性。

眾所周知，半導體帶來了全球技術突破并且驅動了經(jīng)濟增長。自90年代開始，半導體就一直是帶動全球經(jīng)濟持續(xù)上揚的關鍵因素。

我們現(xiàn)如今之所以可以使用智能手機，主要就是因為上世紀80年代美國主導的大型計算機試驗。短短三十年時間，智能手機芯片的晶體管數(shù)量對比大型機增加了近100萬倍，處理能力提高了450000倍，這是智能手機風靡全球的底層力量。

在可預見的未來，進入數(shù)字化轉型的AI時代，無論是AR、自動駕駛汽車還是工業(yè)4.0，這個世界的轉動都離不開半導體產(chǎn)業(yè)的迭代更新。

與之相應的，半導體行業(yè)的技術突破也成為了經(jīng)濟增長最強勁的發(fā)動機。國際半導體產(chǎn)業(yè)協(xié)會表示，2020年全球半導體行業(yè)銷售額預計將達4330億美元，2021年更是會進一步增長至4600億美元。這也正是掌握半導體技術優(yōu)勢的美國，自1988年以來，生產(chǎn)率和GDP增長均超其他高收入國家的主要原因。

另外，半導體還構筑起了美國的軍事霸權。雖然目前半導體產(chǎn)業(yè)主要應用于C端，但是該產(chǎn)業(yè)卻主要是由軍方培植而來，在1948年到1957年間，貝爾實驗室晶體管研究費用22.3百萬美元中的38%都由美國國防部貢獻，而在50年代中期，這一比例還曾達到過50%。

至今，高新電子元器件在導彈、航母、反偵察等國防科技產(chǎn)品上依然起著主導力量。《 2018年美國國防戰(zhàn)略》就將微電子工業(yè)作為國防現(xiàn)代化的發(fā)力重點。美國國防研究與工程部副部長邁克·格里芬更是直言不諱地表示“半導體等技術優(yōu)勢是贏得未來沖突的關鍵”。

美國的核心競爭力

半導體的戰(zhàn)略地位如此重要，一方面是美國拼命想守住這幾十年來的技術優(yōu)勢，另一方面，發(fā)展中國家也希望攻下這一技術高地。當這兩大趨勢產(chǎn)生對撞，摩擦自然不可避免。

自2000年開始，我國政府通過發(fā)展國家半導體產(chǎn)業(yè)以及減輕對外國供應商依賴的兩手抓方式，逐步謀劃起半導體產(chǎn)業(yè)的突圍。中國半導體工業(yè)協(xié)會發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，自2015年開始，在中國運營的半導體公司總收入以每年20％以上的速度增長。

如無意外，預計截止2025年，中國本土的半導體供應商將滿足本國超七成的半導體需求。

但是如我們所料，意外還是來了。

在面對中國半導體產(chǎn)業(yè)崛起的滾滾洪流時，川普政府一方面在制造業(yè)層面實行“脫離”政策擺脫對中國的依賴，另一方面又給產(chǎn)業(yè)鏈以政策層面的壓力，意圖扼殺中國半導體產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

特朗普從前期的宣傳來看，拜登政府在對華政策層面對比川普政府要更溫和一些，但是正如經(jīng)濟學者埃弗奈特所言：“保護主義在美國有悠久的傳統(tǒng)，無論下任總統(tǒng)是誰，都會像所有前任一樣，在貿易政策上追隨國家利益，特朗普在兩人中不過是嗓門比較大的那一個”。

仔細剖析拜登的政策就可以發(fā)現(xiàn)，拜登雖然在外圍制造業(yè)上松口，但是在半導體、醫(yī)療等關鍵產(chǎn)業(yè)鏈上，拜登依然表示“將會逐步回流”。

拜登事實上，作為美國的大統(tǒng)領，不論是川普還是拜登，都有責任保持美國的技術領先。川普和拜登在核心問題上的爭論，不過是同一個策略的一體兩面罷了。

半導體產(chǎn)業(yè)的美國式豪賭

雖然在這場關乎半導體的戰(zhàn)爭中，美國占據(jù)一定的戰(zhàn)略優(yōu)勢，但是這并不意味著中國就處于完全被動的地位。

這主要是因為，美國的政策本身就是一場豪賭。

美國彼得森國際經(jīng)濟研究所發(fā)表的《特朗普對半導體和設備的出口限制如何傷害美國科技行業(yè)》表示，特朗普政府的出口管制政策，嚴重損耗了美國本土的半導體產(chǎn)業(yè)，最后有可能導致其他國家不再依賴美國的技術。

在美國大規(guī)模回遷半導體產(chǎn)業(yè)的時刻，一場突如其來的新冠肺炎爆發(fā)了，白宮新冠病毒應對工作組協(xié)調員黛博拉·伯克斯表示，美國疫情已來到“最令人擔憂、最致命”的時刻。包括谷歌、亞馬遜等美國科技公司都被迫宣布“在家辦公”。但是半導體產(chǎn)業(yè)屬于高密度的人力產(chǎn)業(yè)，不可能“在家造芯片”，因此，這一“意外”或將深刻地影響美國半導體產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

黛博拉·伯克斯與川普政府“閉關鎖國”式的政策相反，中國的半導體產(chǎn)業(yè)在需求與政策的雙重驅動下找到了一條獨立自主、自力更生的發(fā)展路線。

近兩年，中國財政部、商務部、發(fā)改委等部門頻頻頒布扶持半導體產(chǎn)業(yè)發(fā)展的政策。比如財政方面就發(fā)布了“十免”、“五免五減半”的減稅免稅政策。“十四五”規(guī)劃也明確將集成電路列為了極具戰(zhàn)略地位的國家重大科技項目。這種宏觀層面的利好政策，顯為中國的半導體產(chǎn)業(yè)提供了一個強有力的信念支撐。

而在產(chǎn)業(yè)上，近年來國內也有不少亮眼的半導體企業(yè)脫穎而出。比如被美國視為眼中釘?shù)?a href="http://www.tjjbhg.com/tags/海思/" target="_blank">海思，2019年營收達到了24億美元，獨占亞洲IC設計鰲頭。無獨有偶，2019年，長電科技在全球封測市場的市場占比也達到了11.3%，位列世界第三。

在半導體制造領域，中國的整體水平距離世界一流水平確實還有一定差距，并且備受美國擠壓，但是考慮到半導體制造的成長路徑極為單一，需要大量優(yōu)質的時間、資本與人才，在需求與政策的雙重鼓勵下，在不遠的未來，中國極有可能按照既定路線實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)升級。

從市場來看，中美半導體產(chǎn)業(yè)已然呈現(xiàn)相背而行的趨勢。國際半導體協(xié)會表示，由于海外客戶的采購量減少，美國芯片行業(yè)已損失了近1700億美元；清華大學微電子學研究所所長、中國半導體行業(yè)協(xié)會副理事長魏少軍教授則表示，2020 年上半年，全球半導體的增長 100% 由中國貢獻。

魏少軍針對此趨勢，華爾街日報撰文表示，預計到2030年，中國將成為世界上最大的半導體生產(chǎn)工廠。這一時間，與我國的“制造強國計劃”的時間線不謀而合。

責任編輯：PSY